10 - Modelos Mentais
“Não deixaremos de explorar. E o fim de toda a nossa exploração. Será chegar onde começamos. E conhecer o lugar pela primeira vez.” T S Elliot
“A concentração incessante do pensamento em um único assunto, por mais interessante que seja, prende a mente de um homem em um campo estreito.” Sir William Osler
“Em um mundo perverso, confiar na experiência de um único domínio... pode ser desastroso.” David Epstein
“Uma boa tomada de decisão é pragmática e eclética. As abordagens oblíquas dependem de um conjunto de ferramentas de modelos e narrativas, em vez de um relato simples ou único. Encaixar o mundo em um único modelo ou narrativa não reconhece a universalidade da incerteza e da complexidade.” John Kay
“Não sou monoteísta, sou politeísta. Não acredito que se deva tentar entender o mundo inteiro por meio de um único modelo ou mapa mental.” Rory Sutherland
“Uma boa ferramenta raramente é suficiente em um mundo complexo, interconectado e em rápida mudança. Como disse o historiador e filósofo Arnold Toynbee ao descrever a análise do mundo em uma era de mudanças tecnológicas e sociais, 'Nenhuma ferramenta é onicompetente'.” David Epstein
“Um modelo mental é simplesmente uma representação de como algo funciona. Eles são a forma como simplificamos a complexidade, por que consideramos algumas coisas mais relevantes do que outras e como raciocinamos. Usá-los aumenta sua clareza de compreensão, fornecendo orientação para as escolhas que você precisa fazer e as opções que deseja manter em aberto.” Shane Parrish
“A qualidade do nosso pensamento é proporcional aos modelos que temos em nossa cabeça e sua utilidade na situação em questão.” Shane Parrish
“Você precisa conhecer as grandes ideias em todas as disciplinas para estar seguro se tiver uma vida vivida fora de uma caverna.” Charlie Munger
“Quando o mundo está mudando tão profundamente, é útil ter modelos mentais fortes para referência. Os modelos mentais devem ser flexíveis.” Baillie Gifford
“Equipar-nos com uma estrutura de modelos mentais em evolução que podem ser usados para tomar decisões inteligentes é um objetivo de nossa experiência de aprendizado.” Christopher Begg
“É mais provável que as decisões de investimento estejam corretas quando ideias de outras disciplinas levam às mesmas conclusões. Essa é a maior recompensa - uma compreensão mais ampla nos torna melhores investidores... O verdadeiro aprendizado e o sucesso duradouro vêm para aqueles que se esforçam para primeiro construir uma rede de modelos mentais e depois aprender a pensar de forma associativa e multidisciplinar.” Robert Hagstrom
“Pense nos modelos mentais como um mapeamento da realidade, que é confusa e complexa, em uma estrutura simples que nos ajuda a dar sentido às variações que vemos no mundo. Os modelos mentais são apenas ferramentas em uma caixa de ferramentas e o truque é ter o maior número possível delas.” Helen Xiong
“Como nenhuma disciplina isolada tem todas as respostas, precisamos entender e usar as grandes ideias de todas as disciplinas importantes - matemática, física, química, engenharia, biologia, psicologia e classificá-las e usá-las em ordem de confiabilidade.” Peter Bevelin
“Portanto, se seus professores não lhe derem uma abordagem multidisciplinar adequada, se cada um quiser usar demais seus modelos e menos os modelos importantes de outras disciplinas, você mesmo pode corrigir essa tolice.” Charlie Munger
“Nossa filosofia central começa com a crença de que a tomada de decisões inteligentes e racionais requer uma estrutura multidisciplinar que informe uma compreensão ampla e profunda.” Christopher Begg
“Você tem que aprender tudo. Comecei com física e matemática e entrei em economia, história, direito e política. Gosto de tudo e é disso que você precisa. Talvez você precise de modelos de biologia.” Li Lu
“Ler sobre diferentes disciplinas só acrescenta ao seu processo de investimento. É algo que provavelmente fiz mais tarde em minha carreira do que deveria.” Munib Islam
“Meu sistema para lidar com a realidade é ter vários modelos na cabeça e depois comparar a realidade com vários modelos. Acho que é um desastre perfeito olhar para a realidade por meio de apenas um ou dois modelos. Há um velho provérbio que diz: “Para o homem que só tem um martelo, todo problema se parece com um prego”. E esse não é o nosso sistema. Portanto, não posso me sentar aqui e analisar todos os modelos em minha cabeça, mesmo que não sejam muitos. Mas o jogo é ter vários modelos.” Charlie Munger
“Se aprendi alguma coisa na última década, foi isso: A arte de escolher ações tem mais a ver com sintetizar informações entre disciplinas e tomar decisões do que com uma devoção estrita às finanças.” Allan Mecham
“O que é sabedoria elementar e mundana? Bem, a primeira regra é que você não pode realmente saber nada se apenas se lembrar de fatos isolados e tentar reconstruí-los. Se os fatos não se unirem em uma rede de teoria, você não os terá em uma forma utilizável. Você precisa ter modelos em sua cabeça. E você tem que organizar sua experiência - tanto vicária quanto direta - nessa estrutura de modelos.” Charlie Munger
“A descoberta é uma das alegrias da vida e, em nossa opinião, é uma das verdadeiras emoções do processo de investimento. O aprendizado cumulativo que leva ao que o vice-presidente da Berkshire Hathaway, Charlie Munger, chama de 'Sabedoria Mundial'. Sabedoria mundana é uma boa expressão para o capital intelectual com o qual as decisões de investimento são tomadas e, no final das contas, é a fonte de qualquer resultado de investimento superior que possamos desfrutar.” Nick Sleep
“Algumas pessoas pensam em palavras, outras usam números e outras ainda trabalham com imagens visuais. Eu faço tudo isso, mas também penso usando modelos.” Ed Thorp
“Praticando constantemente e adicionando ao nosso kit de ferramentas de modelos mentais, podemos (esperamos) expandir continuamente nossa vantagem sobre aqueles que nunca criaram esse kit de ferramentas.” Chris Sosin
“O único antídoto para ser um desastrado absoluto devido à presença de um homem com síndrome do martelo é ter um kit completo de ferramentas. Você não tem apenas um martelo. Você tem todas as ferramentas. E você tem que ter mais um truque. É preciso usar essas ferramentas no estilo de lista de verificação, pois você perderá muitas coisas se esperar que a ferramenta certa apareça sem ajuda sempre que precisar dela. Mas se você tiver uma lista completa de ferramentas e examiná-las em sua mente, no estilo de uma lista de verificação, encontrará muitas respostas que não encontrará de outra forma.” Charlie Munger
“Seus modelos serão - se você estiver prestando atenção, seus modelos serão um pouco melhores quanto mais anos você passar realmente observando e não apenas tentando fazer com que tudo se encaixe no que você viu nos primeiros anos.” Warren Buffett
“Você precisa ser naturalmente interessado e curioso sobre tudo - qualquer tipo de negócio, política, ciência, tecnologia, ciências humanas, história, poesia, literatura, tudo realmente afeta seus negócios. Isso o ajudará. E, ocasionalmente, você encontrará alguns insights nesses estudos que lhe darão oportunidades incríveis que outras pessoas não poderiam imaginar.” Li Lu
“Você precisa combinar muitas disciplinas diferentes em uma só. Essa é a nossa vantagem.” Marc Lasry
“Quando (...) atraímos o graduado universitário para nossas escolas de pós-graduação, nós imediatamente o incentivamos a cultivar as viseiras profissionais que confinam sua visão ao estreito caminho da pesquisa, e nos esforçamos - muitas vezes com sucesso - para fazer dele um caçador de trufas ou, se preferir, um cavalo de corrida, finamente treinado para um único e pequeno propósito e não muito bom para qualquer outro.” Jacob Viner 1950 .... Viner argumentou que os departamentos acadêmicos precisavam incentivar seus alunos em campos intelectuais mais amplos, pois a solução de problemas do mundo real provavelmente envolveria habilidades aprendidas em várias disciplinas diferentes. Charlie Munger, vice-presidente de longa data da Berkshire Hathaway, incentivou uma abordagem multidisciplinar semelhante para o investimento, uma proposta que a Marathon tem repetido consistentemente.” Marathon Asset Management
“Por alguma razão estranha, tive uma mentalidade multidisciplinar precoce e extrema. Eu não suportava buscar uma pequena ideia em minha própria disciplina quando havia uma grande ideia logo depois da cerca na disciplina de outra pessoa. Portanto, eu simplesmente buscava em todas as direções as grandes ideias que realmente funcionariam. Ninguém me ensinou a fazer isso; eu simplesmente nasci com esse desejo.” Charlie Munger
“Você precisa entender a verdade da ideia do biólogo Julian Huxley de que ‘A vida é apenas uma relação de parentesco após a outra’. Portanto, você precisa ter os modelos e ver o parentesco e os efeitos do parentesco.” Charlie Munger
“Estou no mercado desde 1973, portanto, venho analisando empresas há muito tempo. Há muitas coisas em minha cabeça. Há uma série de modelos diferentes de tipos de negócios ou situações que podem funcionar. Pode ser o conceito de monopólio local, o conceito de produtor de commodities de baixo custo, o setor consolidado que se reduziu a poucos concorrentes, um serviço essencial básico que não vai parar de crescer ou um setor que pode estar crescendo muito lentamente para atrair qualquer concorrência. Portanto, há muitos modelos diferentes.” Glenn Greenberg
“Nós realmente não usamos telas. Em vez disso, usamos 'modelos mentais' que nos ajudam a encontrar bons investimentos. Alguns exemplos desses modelos são o ciclo de capital, o poder dos incentivos e a propriedade privilegiada.” James Seddon, Hosking Partners
“Modelos mentais são o que usamos para ver oportunidades e agir com mais convicção e mais rapidamente.” Yen Liow
“É divertido sentar-se ali e pensar melhor do que as pessoas que são muito mais inteligentes do que você, porque você se treinou para ser mais objetivo e mais multidisciplinar. Além disso, há muito dinheiro nisso, como posso testemunhar com minha própria experiência pessoal.” Charlie Munger
“O longo histórico de sucesso de Charlie Munger é um testemunho extraordinário da abordagem multidisciplinar. Para Munger, um modelo mental é uma ferramenta - uma estrutura que ajuda a entender o problema que você enfrenta.” Michael Mauboussin
“Se você tiver a paciência e o interesse de realmente se aprofundar, o que descobrirá é que, se forem informações comuns ou conhecidas, você poderá ter insights que outros não tiveram. Isso é o que Charlie Munger fala sobre a rede de modelos mentais. Você olha para as coisas por uma lente diferente para tentar ver o que pode ser diferente.” Mohnish Pabrai
“O professor Newcomb me ensinou não apenas economia política, mas também filosofia, ética lógica e psicologia - tudo em um único curso. Hoje em dia, essas matérias estariam fragmentadas entre vários professores. Acredito que houve vantagens consideráveis em ter todas essas matérias ensinadas pelo mesmo homem. Muitos educadores parecem ter se esquecido de que não é possível ensinar boa economia, boa política, boa ética ou boa lógica a menos que sejam consideradas em conjunto como partes de um todo. Em geral, as faculdades ensinam mal a economia. Com o excesso de especialização, surgiu também a tendência de confundir informação com educação, de formar 'especialistas em questionários' repletos de detalhes úteis, mas que não foram treinados para pensar.” Bernard Baruch
“É um hábito multidisciplinar que promove o pensamento criativo. Ao longo da semana, entre as conversas sobre negócios - objetivos específicos, tendemos a revisitar outras perguntas e percepções que alguém leu sobre o assunto. Os assuntos geralmente estão nos grandes conjuntos de dados de física, biologia e história humana.” Christopher Begg
“Em sua essência, investir é um empreendimento multidisciplinar. Portanto, é preciso saber um pouco sobre tudo para tomar decisões informadas.” Jake Rosser
“Nossas expectativas sobre o futuro são derivadas de nossos modelos mentais de como o mundo funciona, e cada evento é uma oportunidade de aprender e melhorar esses modelos.” Philip Tetlock
“O importante com os modelos (mentais) é que eles lhe dizem que o mundo funciona de forma diferente do que você acha que funciona. E é isso que lhe dá uma vantagem.” Mohnish Pabrai“
Não há nenhuma regra que impeça você de adicionar mais um ou dois modelos, mesmo que seja bem tarde na vida. Na verdade, eu claramente fiz isso. No entanto, consegui a maioria dos grandes modelos bem cedo.” Charlie Munger
“Uma péssima maneira de fazer previsão de memória é que X aconteceu no passado, portanto X acontecerá no futuro. Isso se baseia demais em circunstâncias específicas. O que você quer é ter princípios. Você quer modelos mentais. Os melhores modelos mentais que encontrei vieram da evolução, da teoria dos jogos e de Charlie Munger. Ele tem toneladas e toneladas de ótimos modelos mentais. Nassim Taleb tem ótimos modelos mentais. Benjamin Franklin tinha ótimos modelos mentais. Basicamente, carrego minha cabeça de modelos mentais. Diferentes modelos se aplicam a cada situação.” Naval Ravikant
“Gosto de pensar que estou sempre aprimorando meu ofício. Peguei algumas coisas boas de muitas atividades diferentes; finanças, contabilidade, artes, engenharia, história ou psicologia - você pode usar muitas lições boas de todas essas atividades humanas e tentar sintetizar uma espécie de mente global que tem muitas maneiras de ver o mundo.” François Rochon
“Por definição, este será um jogo que você jogará com várias técnicas e vários modelos, e muita experiência é muito útil.” Charlie Munger
“A abordagem de modelos mentais busca montar uma caixa com muitas ferramentas. A ideia é aprender as grandes ideias de várias disciplinas. Quais são as principais ideias da psicologia? Sociologia? Linguística? Antropologia? Biologia? E assim por diante. Em muitos casos, você não precisa ser um especialista profundo para tirar proveito de uma grande ideia.” Michael Mauboussin
“Você deve pensar de forma multidisciplinar. Você deve usar rotineiramente todos os conceitos fáceis de aprender do curso de calouros em todas as matérias básicas. Onde as ideias elementares servirão, sua solução de problemas não deve ser limitada, como a academia e muitas burocracias empresariais são limitadas, pela extrema balcanização em disciplinas e subdisciplinas, com fortes tabus contra qualquer empreendimento fora do território designado.” Charlie Munger
“Certos traços de caráter estimulam o desenvolvimento do método dos modelos mentais. Felizmente, esses são traços que você pode escolher: curiosidade intelectual, integridade, paciência e autocrítica. O sucesso na solução de problemas não é apenas uma questão de QI. Como Munger observa, os resultados da mudança de visão de mundo do grande naturalista Charles Darwin refletem mais seu método de trabalho do que seu intelecto bruto. Por outro lado, há muitos exemplos de pessoas inteligentes que tomam decisões ruins, muitas vezes demonstrando inflexibilidade ou incapacidade de apreciar as lições da psicologia.” Michael Mauboussin
“O uso de modelos mentais é um atalho útil para avaliar se existem paralelos entre um investimento bem-sucedido e um novo investimento. Embora os modelos mentais nem sempre consigam discernir um investimento potencialmente bem-sucedido, dada a importância da execução da administração e do preço de entrada, eles são uma boa lente para identificar paralelos.” Jules Mort, Hosking Partners
“É importante para nós, como investidores de longo prazo, buscar insights e sabedoria além das fontes convencionais nas quais nosso setor se baseia, e desenvolver modelos mentais e perspectivas que estão longe das limitações redutivas do Modelo de Precificação de Ativos de Capital ou do CFA Institute.” Baillie Gifford
